在去年互联网金融带火了货币基金之后,各类型基金在今年都迎来了表现的机会:债券基金在今年上半年率先有过表现,而股市的好转也间接带火了偏股型基金,QDII基金在不愠不火中实际在快速前行。
根据相关的数据显示,截至今年的9月2日,纳入统计的111只QDII基金总规模达到568亿元,近一年来的平均回报率为4.76%。来自银河证券基金研究中心的统计表明,截至9月2日,排在全部QDII基金第一位的是鹏华美国房地产 ,其最新的年化收益率达到了21.69%,而同样突破20%收益大关的还有另一只房地产QDII—诺安全球收益不动产,其最新的年化收益率达到了20.98%。
房地产类QDII缘何走强?
中国经济网记者注意到,目前内地的房地产类主题QDII基金包括了5只(4只主动型、1只被动型):诺安全球收益不动产、嘉实全球房地产 、鹏华美国房地产、国泰美国房地产开发股票和广发美国房地产指数,其中只有最后一只是被动型产品。从另一个角度来看,5只中的3只都是重点关注在美国的房地产市场上。
一个有趣的现象是当国内的房地产市场正在经历宏观调控收紧的政策影响之时,海外的房地产市场却似乎有苏醒的味道,这一点可以在相关的房地产类QDII基金走强上得到印证。对此诺安全球不动产QDII基金经理赵磊认为,美国经济稳步复苏,虽然有QE退出以及一季度严寒天气的负面影响,但并未对美国经济基本面带来损害。随着二季度劳动力市场逐步改善,消费者信心稳步提升,房地产市场也维持复苏势头,这为投资获得正回报起到利好效应。
根据中经网记者的统计,从成立的时间来看,成立时间最早的是诺安不动产
,然后是鹏华美国房地产,这两只基金均成立于2011年,成立于2012年的是嘉实全球房地产;而在2013年的8月份相继成立了两只,分别是国泰美国房地产和广发美国房地产指数。
当然,也有QDII基金的基金经理表示,美国地产类基金表现优异,主要是因为超跌反弹,这类基金去年在美国的所有板块中的跌幅最大,但今年则时来运转,该类基金焕发出新的春天;而另一个原因是美国国债收益率一度出现了下滑,市场调整了对美联储货币政策的预期,这也利好了房地产板块。
在截至9月2日的统计中,成立最早的两只分列在前两位,分别是鹏华和诺安旗下的房地产基金。而嘉实全球房地产的最新年化收益为15.28%;身为指数型基金,广发美国房地产指数迄今也录得了将近20%的收益。当然,上述房地产类QDII也并非无懈可击,其中也有一只产品在最新的统计中年化收益亏损了约7%。
而能源类基金的走强似乎也有超跌反弹之嫌。来自银河证券基金研究中心统计表明,在QDII全球股票型基金中,排在第三和第四位的均为能源类QDII,其中排在第三的是诺安油气股票,最新的年化收益是10.56%,排在后面的则是上投摩根全球天然资源股票,最新的年化收益是10.17%。
QDII牌照逐渐吃香
中国经济网记者还注意到有趣的一点是,当很多公募的新基金公司还对申请QDII牌照乃至发行QDII不以为然之时,很多其他类型的资产管理机构已经悄悄瞄上了QDII,比如信托行业。
相关的资料显示,2007年4月,银监会和外汇管理局就明确指出信托公司可获得QDII业务资格。2007年下半年,上海信托
、中信信托在信托行业中率先获得QDII的牌照。但由于当时海外市场正经历金融危机,监管层开始审慎,直到2009年底,上海信托获批QDII投资额度,同时获批的还有中诚信托。中信信托则直到2012年11月才拿到额度。外管局数据显示,截至今年上半年,共有中诚信托、上海信托、中海信托、平安信托、华信信托、华宝信托
、中信信托、新华信托等8家公司获批QDII投资额度,总计56亿美元。
一位知情人士表示,信托公司资产管理能力特别是海外投资能力有限等让信托系QDII业务发展滞后,而2009年以来房地产信托大发展,让信托公司对于获利并不丰厚的海外市场并不特别感兴趣。不过,在地产项目风险加大、通道红利尽失的压力下,信托公司重拾该业务,是符合注重财富管理的转型需要。